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证券和期货透支交易的风险问题

时间：2022-06-14 11:10 所属分类：经济论文 点击次数：

　　摘要：由于中国的市场经济的持续进步，证券和期货等新的经济形式出现了。市场上的证券和期货可以迅速获得比较高的收益，同时面临着巨大的风险。从事证券和期货行业的工作人员经常会铤而走险，借助工作职务上的便利条件，擅自进行证券和期货的透支交易，从而获得较高的利润，但是这种行为已经违反了中国的相关法律。希望通过本文的分析，能够给证券和期货行业的相关人员提供一定的参考和帮助。

　　关键词：证券;期货透支交易;问题

　　深入了解证券和期货在透支交易上的一些问题，可以合理制定犯罪的原则与方式，准确确定犯罪的数额，进而能够及时解决证券与期货透支交易中的各种复杂的问题。证券和期货行业是我国的商品经济快速发展的产物，保证金的交易作为期货交易的特点之一，应该要切实实施保证金制度，避免期货市场上出现违约现象。以下是对研究证券和期货交易问题的重要性、目前存在的问题以及相关的解决策略等方面进行的具体分析。

　　证券和期货的透支交易可能产生的民事责任，是目前我国的期货交易的法律责任中最主要的种类之一。进行证券和期货的透支交易可能导致客户产生巨大的经济损失，这种情况到底应该由谁来进行赔偿，怎样进行风险承担等问题一直以来都是比较重要的研究课题。不管是在理论上还是在立法的过程当中都必须要倾向于开仓交易行为，而不是将持仓透支的现象确定为透支交易行为，人员如果出现透支交易的行为就一定要受到法律的严厉制裁。因此相关的工作人员就需要制定出一项非常合理而且实施起来比较方便的制度，来制约证券和期货透支交易的行为。

　　(一)从事证券和期货的人员为客户提供资金

　　工作人员在接受了客户的委托买入一定的证券以后，但是客户的账户上的资金不够多，根据相关的规定，这种情况是不成立的。然而很多的工作人员想要争取到更多的客户，尤其是大户，就允许他们透支买入。实际上，这笔交易是由证券或期货的工作人员为客户垫钱来完成的，是证券商向客户放款。在中国，大多数的期货商给予客户一定的透支金额，但是缺少相关的有效透支契约，基本上都是信用透支，一些工作人员借助透支的优惠进而增加自己的客户，如果获得了相应的利润就归客户所有，而一旦出现亏损就立刻转嫁给机构。透支的客户有可能将持有的股票进行抛售，透支的数额已经变成了净债务。

　　(二)交易纠纷形成的透支

　　相关的工作人员的操作失误，或者电脑发生问题经常会导致一定的交易纠纷。报单员在工作时可能会出现没有输入正确的股票代码、将买进和卖出调换，没有准确报告数量和价格等失误，再加上客户不认账，相关人员又没有第一时间进行解决，也没有借助协商、调解等方法，使交易纠纷所占据的资金很长一段时间内都在透支户内挂账。一些透支的账户里依然存在一定金额的股票，但是大多数的币值已经远远比购进时的金额低，这种情况将会给证券和期货机构以及客户带来一定的经济损失。一些证券和期货商想要逃避相关部门的监督和管理，就采取透支账户进而套用股民的资金，开展自营的证券和期货买卖等业务。一部分的机构持续不断的增大自营的业务，在透支的账户里占用的金额已经比客户存入的代购证券金额的总额大出了好几倍，甚至在会计的账务上的“代购证券款”这一科目已经显示出负数的金额。

　　(三)工作人员利用职务之便透支

　　一些证券和期货机构的工作人员往往巧妙的运用自身的职务，更加方便的进行假借客户的名义来透支炒股。然而一旦股市不景气，炒股亏损，透支的款额将会被长时间占用。中国现在缺乏与证券和期货的透支交易有关的健全的法律体系，证券和期货的透支交易的相关规定在高位阶的法规中严重缺失，制约市场主体的法律还没有包括一些禁止透支交易的问题，相關的内容仅仅通过司法进行解释和补充，而现存的这些司法解释也具有一定的缺陷。

　　(一)彻底清查证券交易中的透支问题

　　针对从事证券和期货行业的工作人员出现的透支问题，相关的监管部门要开展专门的检查工作，彻底审核透支所占用的金额数量，将客户透支、自营透支、工作人员挪用贪污等情况进行合理分类，再进一步进行清查，深入了解证券和期货机构的资产现状和是否存在违纪违规等问题。一旦发现问题，就必须进行严肃的处理。

　　(二)增强风险意识

　　现如今，大量的从业人员为了讨好更多的大客户，就轻易答应了他们的透支需求。但是由于透支交易而导致的各种纠纷经常出现，这对于证券和期货机构而言，具有非常大的经济风险。所以，如果证券和期货机构想要维护自身的利益，就一定要加强防范风险的意识，不能轻易的在证券和期货交易中进行透支交易的相关操作。

　　(三)提高工作人员的法律意识

　　中国的证券和期货行业是从最近几年才开始快速发展的，所以从业的相关人员来自不同的地方，他们的总体水平不太低，然而他们更加倾向于业务和技术的培训，忽略了法制教育和职业道德水平的提升。因此，一部分工作人员尚未熟练掌握相关的法律法规的详细内容，还有少量的人为了获得极高的利益铤而走险，违法操作。这就要求他们要增强法律意识，开展一系列的职业道德培训，以至于能够进一步提升证券和期货从业人员的职业操守。

　　结束语：

　　综上所述，证券和期货行业在未来的发展前景非常好，但是也可能会出现各种问题，这就需要相关部门对证券和期货透支交易这一问题及时采取相关的措施，建立合理的法律制度，进而降低发生证券和期货透支交易的概率。与此同时，增强从事人员的综合素质也是非常必要的，他们的法律意识如果足够高，就能够进行合法操作，不会出现透支交易的状况，对证券和期货行业的进一步发展具有推动作用。